В конце каждой недели мы подводим промежуточные итоги и делимся результатами наших инвестиционных портфелей.
На этой неделе «Дивидендный портфель РФ» упал на 28,38% против обвала индекса МосБиржи на 27,2%, «Активный портфель РФ» потерял 32,27%. Обвал в четверг 24 февраля 2022 г. стал максимальным дневным падением среди всех обвалов рынков за всю историю человечества. Даже падение американского рынка в «Чёрный понедельник» 1987 г. было слабее почти в 2 раза.
Действия в Украине повергли шок мировое сообщество и привели к панике на российском фондовом рынке. Наши портфели были диверсифицированными, но недостаточно, чтобы устоять от такого обвала. На этот раз, мы не стали хеджироваться покупкой долларов или короткими позициями на российские индексы, за что и поплатились. Мы не верили во всё происходящее, да и сейчас слабо вериться, что это реально произошло.
В ответ на действия российских властей, запад ввёл санкции против следующих банков: ВТБ, Сбербанк, Альфа-банк, Открытие, Совкомбанк и Новикомбанк. Это значит, что банки столкнуться с блокировкой всех активов и счетов кредитных организаций в валюте США и получат фактическую изоляцию от долларовой системы. Их же, планируют отключить от SWIFT – системы обмена сообщениями между банками.
Таким образом, будет введён запрет на транзакции в долларах и операции с американскими контрагентами. В связи с этим, клиенты не смогут покупать и продавать иностранные ценные бумаги, номинированные в долларах.
От этого выигрывает TCS Group, который получит клиентов от вышеперечисленных банков, ориентированных на инвестиции и транзакции в долларах. Соответственно, Тинькофф может существенно нарастить долю бизнеса в этом сегменте.
Кроме этого, США и Европа серьёзно начали обсуждать ввод ограничений на Центральный Банк России. Цель которого, остановить использование международных резервов для поддержания российского рубля. Каким образом они это будут делать, пока не понятно, но запад серьёзно намерен исключить Россию из глобальной финансовой системы.
Полностью отключить они не смогут, так как Россия является одним из главных экспортёров сырья. Тем более после вышеперечисленного, Белый дом заявил, что постарается сохранить в SWIFT российские банки, обслуживающие поставки энергоносителей, чтобы не допустить дефицита топлива на мировых рынках и роста цен на него. Потому что никто не хочет разогнать инфляцию в мире – это ударит по всем! Таким образом, скорее всего энергетический сектор не зацепит в полном объёме, а часть последствий компенсируются рекордными ценами на нефть в рублях – в моменте они достигали 9500 руб.
На следующей неделе всё внимание будет приковано к возможным переговорам между Россией и Украиной. В воскресенье пресс-секретарь президента Песков сообщил, что Российская делегация прибыла в Беларусь на переговоры с украинцами. Несмотря на то, что Киев хочет мира и переговоров с Россией, Зелинский заявил, что не рассматривает переговоры на территории Белоруссии. Площадкой для переговоров могут стать Варшава, Будапешт, Стамбул, но не Минск.
Параллельно с этим, поступила информация из Вашингтона, что США готова поддержать любые решения Киева, принятые на фоне российской спецоперации в Украине, в том числе получение Украиной нейтрального статуса.
Как действовать в текущих условиях? Как отбить потери? На какие акции стоит обратить внимание? – на эти и многие другие вопросы мы будем отвечать в закрытом чате для пользователей Finrange Premium. Подписывайтесь и получайте доступ к инвестиционным идеям на рынке США и РФ!
С уважением, команда аналитического сервиса Finrange!
